婦兒醫(yī)療行業(yè)正洗牌 消費(fèi)升級(jí)之下萬(wàn)億市場(chǎng)可期 機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)并存
隨著醫(yī)療、教育、養(yǎng)老成為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)新動(dòng)能,婦兒(即孕嬰童)領(lǐng)域因?yàn)橛兄鴻M跨醫(yī)療、教育兩大產(chǎn)業(yè)的優(yōu)勢(shì),頗受市場(chǎng)青睞。上海第一婦嬰保健院原
隨著醫(yī)療、教育、養(yǎng)老成為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)新動(dòng)能,婦兒(即孕嬰童)領(lǐng)域因?yàn)橛兄鴻M跨醫(yī)療、教育兩大產(chǎn)業(yè)的優(yōu)勢(shì),頗受市場(chǎng)青睞。
上海第一婦嬰保健院原院長(zhǎng)、春田醫(yī)管創(chuàng)始人段濤近日接受第一財(cái)經(jīng)記者采訪時(shí)表示,目前,中國(guó)婦兒產(chǎn)業(yè)規(guī)模約為2萬(wàn)億~4萬(wàn)億元,而我國(guó)衛(wèi)生支出的總費(fèi)用在6萬(wàn)億~7萬(wàn)億元(2018年為5.8萬(wàn)億元),婦兒產(chǎn)業(yè)的規(guī)模約占全國(guó)衛(wèi)生支出總費(fèi)用的一半。可見(jiàn),婦兒產(chǎn)業(yè)要比糖尿病或高血壓等單一慢性病的產(chǎn)業(yè)鏈更長(zhǎng)、更大、更寬、更深。
從婦產(chǎn)科醫(yī)生、院長(zhǎng)的角色轉(zhuǎn)變?yōu)樵\所經(jīng)營(yíng)者,段濤深諳婦兒領(lǐng)域的運(yùn)行規(guī)則。“孕嬰童領(lǐng)域有著巨大的商機(jī),受益方涉及就醫(yī)、生育、服裝、奶粉等多個(gè)上下游產(chǎn)業(yè)。”他認(rèn)為,要做好這一產(chǎn)業(yè)需要兩大因素,一是要將每個(gè)垂直領(lǐng)域做精細(xì),二是要有整合資源的能力。
從現(xiàn)有的婦兒領(lǐng)域完整產(chǎn)業(yè)鏈來(lái)看,由其醫(yī)療屬性出發(fā),升級(jí)模式多為高端診所,最終的消費(fèi)屬性則貫穿了整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的下游。
婦兒醫(yī)療機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)并存
婦兒醫(yī)療領(lǐng)域中,產(chǎn)前篩查、影像診斷等是重要的組成部分。并且,生物醫(yī)學(xué)領(lǐng)域最前沿的診斷技術(shù)大多最早應(yīng)用于產(chǎn)科,比如無(wú)創(chuàng)DNA產(chǎn)檢、外顯子測(cè)序、全基因組測(cè)序等,因此也備受市場(chǎng)關(guān)注。
對(duì)此,段濤向第一財(cái)經(jīng)記者解釋,比如在影像診斷方面,看一個(gè)成人的心臟相對(duì)容易,但要看胎兒的心臟、腎臟,對(duì)其診斷的準(zhǔn)確率就要求很高,因?yàn)橹虚g還隔著胎兒母親的肚子。
此外,高端產(chǎn)科正受到更多青睞。雖然價(jià)格較公立醫(yī)院高昂,但以服務(wù)為核心的非公立醫(yī)院,受到更多準(zhǔn)媽媽們的選擇。據(jù)統(tǒng)計(jì),我國(guó)公立婦產(chǎn)??漆t(yī)院數(shù)量基本保持在65家左右,民營(yíng)婦產(chǎn)專科醫(yī)院則以每年56%的遞增率逐年上升。
這是因?yàn)?,一方面,在醫(yī)學(xué)技術(shù)的成果轉(zhuǎn)化方面,區(qū)別于其他科室在器材升級(jí)上的偏重,婦產(chǎn)科、兒科領(lǐng)域靠的是醫(yī)生本人和服務(wù);另一方面,目前國(guó)家層面大力推行的醫(yī)保控費(fèi)在婦兒領(lǐng)域的涉及也不多。
“婦兒領(lǐng)域不需要那么多東西,也沒(méi)有太多涉及高值耗材管理的地方,這些和骨科、心臟或腦科的關(guān)聯(lián)可能會(huì)更大。”段濤表示,相對(duì)而言,支付方面沖擊較大的是在婦科腫瘤的藥物支出、婦科手術(shù)用的腔鏡,但這些基本上是隨著腫瘤科和外科手術(shù)共同承擔(dān)。
但與市場(chǎng)機(jī)遇并存的,是婦兒醫(yī)療機(jī)構(gòu)當(dāng)下面臨的頗多醫(yī)學(xué)風(fēng)險(xiǎn)。
段濤告訴第一財(cái)經(jīng)記者,由于我國(guó)剖宮產(chǎn)率高,有些地方甚至高達(dá)50%,懷二胎的女性發(fā)生大出血甚至子宮切除的風(fēng)險(xiǎn)會(huì)明顯上升;另外存在著一批大齡生育群體,她們有懷孕難、易流產(chǎn)等狀況,新生兒則容易出現(xiàn)缺陷以及并發(fā)癥。
此外,作為婦兒領(lǐng)域中的重要一環(huán),胎兒醫(yī)學(xué)(宮內(nèi)醫(yī)學(xué))所涉及的胎兒疾病的相關(guān)診斷、治療存在過(guò)度干預(yù)問(wèn)題。
我國(guó)新生兒出生缺陷率的官方統(tǒng)計(jì)數(shù)字為5.6%,這包括各種看得見(jiàn)、看不見(jiàn)的缺陷,嚴(yán)重的有先心病、唐氏綜合征、神經(jīng)管缺陷等,且治療費(fèi)用非常昂貴。中國(guó)出生缺陷檢測(cè)中心主任朱軍表示:“由于超聲技術(shù)的升級(jí)及衛(wèi)生系統(tǒng)激勵(lì)更多的檢測(cè)和治療等一系列原因,更加細(xì)微的、異常的檢出率增高,而這些軟指標(biāo)、超聲表型、產(chǎn)前的表型卻成為很多機(jī)構(gòu)的直接診斷,導(dǎo)致非合理治療的依據(jù)。”
因此段濤建議,婦兒醫(yī)院需要做好產(chǎn)前診斷標(biāo)準(zhǔn)、專家共識(shí)及指南等相關(guān)規(guī)范。
婦兒診所面臨連鎖復(fù)制瓶頸
2016年,我國(guó)全面放開(kāi)了二孩政策,婦兒醫(yī)療站上風(fēng)口,大量資本涌入。
但由于近兩年生育規(guī)模不及預(yù)期等因素,非公婦兒醫(yī)療領(lǐng)域進(jìn)入了洗牌,諸多婦兒診所面臨增長(zhǎng)性虧損、連鎖復(fù)制難、醫(yī)生質(zhì)量良莠不齊等情況。
比如,公開(kāi)消息顯示,今年7月末,復(fù)星醫(yī)藥(27.600,-0.19,-0.68%)以5.23億美元的對(duì)價(jià),將所持的和睦家股權(quán)轉(zhuǎn)讓給新風(fēng)天域,獲益約16.47億元。
和睦家在2014年私有化退市后便開(kāi)始在國(guó)內(nèi)二三線城市擴(kuò)張,但盈利未達(dá)預(yù)期。2018年HHH公司(主要資產(chǎn)為和睦家醫(yī)療)虧損額為1.7億元;2019年上半年,和睦家業(yè)務(wù)虧損達(dá)8900萬(wàn)元人民幣。
業(yè)內(nèi)還普遍認(rèn)為,發(fā)展路徑受限、職業(yè)認(rèn)同感偏低是優(yōu)質(zhì)婦兒醫(yī)生投身創(chuàng)業(yè)的重要原因,其中大多數(shù)以開(kāi)設(shè)婦兒診所并快速?gòu)?fù)制為最終目的。
那么,開(kāi)設(shè)婦兒診所到底該如何做戰(zhàn)略規(guī)劃呢?其中的核心就是優(yōu)質(zhì)的醫(yī)生資源。醫(yī)生是非公醫(yī)療機(jī)構(gòu)的管理者,對(duì)醫(yī)療價(jià)值的提升起到至關(guān)重要的作用。上海新華醫(yī)院前產(chǎn)科主任、艾兒貝佳婦產(chǎn)科醫(yī)院院長(zhǎng)楊祖菁說(shuō):“我們最重視的還是醫(yī)療質(zhì)量,沒(méi)有醫(yī)療,服務(wù)再好也不行。”
段濤也建議,婦兒診所首先應(yīng)該注重醫(yī)生群體的培養(yǎng),“現(xiàn)在的婦兒領(lǐng)域啥都不缺,缺的是好醫(yī)生”。他認(rèn)為的好醫(yī)生,即技術(shù)好、服務(wù)好、人品好,結(jié)合這三大要素的醫(yī)生群體,至少還需要一到兩代的時(shí)間培育才能形成規(guī)模。
“要先搭建專業(yè)的醫(yī)生平臺(tái),包括一些婦兒醫(yī)療標(biāo)準(zhǔn)化、模塊化的培訓(xùn),希望在未來(lái)能將平臺(tái)復(fù)制到百家、千家診所,且不會(huì)走樣。”段濤表示,“這樣就可以做到盡量讓患者依靠專家但不依賴專家。”
段濤還表示,在商業(yè)模式上,婦兒診所若要形成連鎖化,還要擁有賦能全平臺(tái)的超能力。這些能力除了要對(duì)臨床醫(yī)護(hù)人員進(jìn)行培養(yǎng),還要善于挖掘運(yùn)營(yíng)管理人,而目前大多數(shù)連鎖診所都不具備這些能力。“連鎖擴(kuò)張后的診所,一定需要強(qiáng)大的制度、體系和人才去承載,這也是上海美華、杭州美和難以復(fù)制出第二家的原因。”
母嬰產(chǎn)業(yè)在細(xì)分市場(chǎng)尋找突破口
就婦兒產(chǎn)業(yè)未來(lái)趨勢(shì)而言,段濤認(rèn)為:“企業(yè)不可能像之前那樣粗放發(fā)展,接下來(lái)應(yīng)該專業(yè)地做細(xì)分市場(chǎng),避免在同一個(gè)賽道上做無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)。”
孕嬰童概念拓寬了婦兒領(lǐng)域的產(chǎn)業(yè)鏈。除了以上所提到的婦兒醫(yī)療屬性,其消費(fèi)屬性則包括了嬰兒衣、食、住、行、娛、教等,該板塊規(guī)模龐大,但缺乏集中度和標(biāo)桿性企業(yè)。
根據(jù)中國(guó)產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)的數(shù)據(jù),我國(guó)母嬰行業(yè)的總體規(guī)模從2011年的1.11萬(wàn)億元,上升到2017年的2.59萬(wàn)億元,年復(fù)合增速達(dá)到了15.2%。
與此同時(shí),更多的母嬰產(chǎn)業(yè)在細(xì)分市場(chǎng)中尋找突破口。
例如在奶粉領(lǐng)域,中國(guó)疾病預(yù)防控制中心婦幼保健中心發(fā)布的《中國(guó)城市嬰幼兒過(guò)敏流行病學(xué)調(diào)查》顯示,2歲以下嬰幼兒家長(zhǎng)自報(bào)曾發(fā)生或正在發(fā)生過(guò)敏性疾病癥狀的嬰幼兒比例高達(dá)40.9%,2歲以下嬰幼兒過(guò)敏性疾病總患病率為12.3%。因此,不少資本便瞄準(zhǔn)了特殊配方奶粉這一垂直領(lǐng)域,比如今年剛剛ST摘帽的貝因美(5.940,-0.01,-0.17%)。
此外,以電商社區(qū)、母嬰零售為代表的企業(yè)開(kāi)始發(fā)力。比如,去年11月上市的寶寶樹(shù)目前總市值約為38.5億元;擁有200多家直營(yíng)門店的愛(ài)嬰室(45.600,0.03,0.07%),市值約為40.66億元,今年上半年電子商務(wù)平臺(tái)銷量為3165.89萬(wàn)元。